◇한솔제지아트원제지 인수로 생산능력 확충
잉여현금 창출력과 재무안정성 ‘양호’ 평가
한솔제지는 1993년 삼성그룹으로부터 계열 분리된 상장 대기업이다. 제지·목재·건설·IT업종 등을 영위하는 다수의 계열사를 거느린 한솔그룹의 모회사로 연산 135만톤의 생산능력을 보유한 국내 최대 제지업체이다. 지종별 매출구성은 인쇄용지 50%, 판지 30...
코스피시장에서는 한솔CSN와 아트원제지, 연합과기등이 연일 상한가를 기록하고 있으며 코스닥시장에서는 핸디소프트, 대선조선, 케이씨피드도 마찬가지 모습을 나타내고 있다.
이들 기업의 공통점은 모두 거래소로부터 주가급등의 이유를 묻는 조회공시를 요구 받았지만 하나같이 “주가급등의 이유가 없다”고 일축했다.
전문가들은 이들 기업들처럼 ‘묻지마...
박 연구원은 "라텍스 사업은 주요 매출처인 한솔제지가 지난해 초 아트원제지를 인수해 신규매출처가 추가됐고 양사 모두 현재의 싱글코팅설비 일부를 더블코팅설비로 개선하는 설비투자를 진행하고 있어 2012 년경에는 라텍스 매출이 09년 대비 약 12% 가량 늘어날 것으로 전망된다"고 밝혔다.
또 "신규사업인 반도체 Precursor 재료부문은...
한솔제지는 한솔EME(환경·플랜트·에너지) 지분 51.6%를 비롯, 한솔건설 99.5%, 한솔홈데코 47.6%, 한솔개발 86.0%, 한솔PNS 45.77%, 서울지류유통 52.5%, 한솔라이팅 49.9%, 아트원제지 46.7%, 한솔LCD 11.5% 등 9개 회사의 최대주주에 올라 있다.
특히 한솔그룹은 한솔제지를 시발점으로 '한솔제지→한솔EME→한솔CSN→한솔제지'로 이어지는 순환출자구조를 갖추고 있다.
따라서...
▲한솔제지-자회사 리스크 요인 존재하나, 재무구조 개선 효과가 더 크다고 판단. 아트원제지 M&A 시너지 효과: 시장 지배력 46%까지 확대됨에 따라 규모의 경제 효과 극대화 전망. 산업용지 부문 수익성 급속도로 호전, 타사 대비 경쟁력으로 작용.
▲대상-고가 재고 소진, 과당에서 전분당으로 수요 이전 가능: 전분당에서 이익 완전 회복하며 다시 주 수익...
▲추천제외종목-없음
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▲대상-고가 재고 소진, 과당에서 전분당으로 수요 이전 가능: 전분당에서 이익...
▲추천제외종목-LG전자(수익률 -2.54%, 종목교체)
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▲대상-고가 재고 소진, 과당에서 전분당으로 수요...
▲추천제외종목-없음
▲한솔제지-자회사 리스크 요인 존재하나, 재무구조 개선 효과가 더 크다고 판단. 아트원제지 M&A 시너지 효과: 시장 지배력 46%까지 확대됨에 따라 규모의 경제 효과 극대화 전망. 산업용지 부문 수익성 급속도로 호전, 타사 대비 경쟁력으로 작용.
▲대상-고가 재고 소진, 과당에서 전분당으로 수요 이전 가능: 전분당에서...
▲추천제외종목-없음
▲한솔제지-자회사 리스크 요인 존재하나, 재무구조 개선 효과가 더 크다고 판단. 아트원제지 M&A 시너지 효과: 시장 지배력 46%까지 확대됨에 따라 규모의 경제 효과 극대화 전망. 산업용지 부문 수익성 급속도로 호전, 타사 대비 경쟁력으로 작용.
▲대상-고가 재고 소진, 과당에서 전분당으로 수요 이전 가능: 전분당에서...
▲추천제외종목-없음
▲한솔제지-자회사 리스크 요인 존재하나, 재무구조 개선 효과가 더 크다고 판단. 아트원제지 M&A 시너지 효과: 시장 지배력 46%까지 확대됨에 따라 규모의 경제 효과 극대화 전망. 산업용지 부문 수익성 급속도로 호전, 타사 대비 경쟁력으로 작용.
▲대상-고가 재고 소진, 과당에서 전분당으로 수요 이전 가능: 전분당에서 이익...
▲추천제외종목-현대건설(차익실현, +5.19%)
▲한솔제지(신규)-자회사 리스크 요인 존재하나, 재무구조 개선 효과가 더 크다고 판단. 아트원제지 M&A 시너지 효과: 시장 지배력 46%까지 확대됨에 따라 규모의 경제 효과 극대화 전망. 산업용지 부문 수익성 급속도로 호전, 타사 대비 경쟁력으로 작용.
▲대상(신규)-고가 재고 소진, 과당에서 전분당으로...
2010년 제지 출하 회복과 아트원제지와의 시너지를 고려할 때 영업이익 YoY 22.2% 증가.
▲추천제외종목-케이피케미칼(차익실현, +6.72%), 한솔제지(종목교체, -5.39%)
▲CJ오쇼핑(신규)-소비심리 개선으로 충동 구매 성격이 강한 홈쇼핑 매출 탄력 받을 것으로 예상. 중국 24시간 홈쇼핑 전용 채널 허가로 매출 괄목할 만한 성장 기대. CJ헬로비전 상장시 SO...
▲한솔제지-3Q09 실적은 자회사 부실을 드러내도 earnings surprise 기록. 4Q 인쇄용지 성수기로 출하 회복 및 제품가격 인상 전망. 2010년 제지 출하 회복과 아트원제지와의 시너지를 고려할 때 영업이익 YoY 22.2% 증가.
▲추천제외종목-없음
▲이녹스-IT제품의 필수인 연성회로기판(FPCB) 소재 국내 1위의 기업. 반도체 패키지 소재로 새로운 성장동력 확보....
▲한솔제지-3Q09 실적은 자회사 부실을 드러내도 earnings surprise 기록. 4Q 인쇄용지 성수기로 출하 회복 및 제품가격 인상 전망. 2010년 제지 출하 회복과 아트원제지와의 시너지를 고려할 때 영업이익 YoY 22.2% 증가.
▲추천제외종목-없음
▲탑엔지니어링-신규 장비(GCS, Array Tester, LED 장비)의 본격적인 수주로 제품 라인업 강화. 2010년부터 본격적인 LED 장비...
▲한솔제지-3Q09 실적은 자회사 부실을 드러내도 earnings surprise 기록. 4Q 인쇄용지 성수기로 출하 회복 및 제품가격 인상 전망. 2010년 제지 출하 회복과 아트원제지와의 시너지를 고려할 때 영업이익 YoY 22.2% 증가.
▲추천제외종목-없음
▲이엔에프테크놀로지-LCD 및 반도체용 전자재료 전문 제조회사. LCD용 신너 시장 압도적 1위를 넘어 반도체 시장까지...